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转自：瑞恩本钱RyanbenCapital

2024年11月10日，来自北京的多点数智有限公司Dmall Inc．（以下简称“多点Dmall”）向港交所递交招股书，拟香港主板IPO上市。其于2022年12月7日、2023年6月23日、2024年4月30日、2024年10月31日先后四次递表。

多点Dmall，于2024年7月5日获中国证监会境外刊行上市备案示知书，拟刊行不卓绝8609.36股境外上市平时股。

多点Dmall聆讯后招股书吞并：

https：//www1.hkexnews.hk/app/sehk/2024/106888/documents/sehk24111000097_c.pdf

主要业务

多点Dmall，斥地于2015年，为腹地零卖业的零卖商提供零卖数字化贬责决策，已见效将业务延迟至亚洲其他国度及地区，包括香港相配行政区、柬埔寨、新加坡、马来西亚、澳门相配行政区、印度尼西亚、菲律宾及文莱。把柄弗若斯特沙利文的数据，于2023年，按收入计，多点Dmall是中国最大的零卖数字化贬责决策就业商以及亚洲发轫的零卖数字化贬责决策就业商。

多点Dmall的数字化零卖业务始于与物好意思集团的互助，公司在物好意思集团的宇宙门店汇麇集实施了多点Dmall的云贬责决策，亦为其他大型零卖商提供就业，包括麦德龙实体、重庆百货集团、银川新华集团、以及DFI Retail Group议论的惠康、万宁、佳宁药房、巨东谈主超市及7-Eleven（Hong Kong）等知名品牌。现在，多点Dmall为各范畴及业态的客户开发了全面的零卖云贬责决策，涵盖了腹地的零卖业务链条，从采购及供应链料理、门店及总部料理到营销及全渠谈销售。多点Dmall现在掩盖扫数主要零卖业态，包括连锁超市、仓储式超市、百货商店、便利店、专卖零卖商及以新零卖形状运营的零卖商等。

多点Dmall的收入主要来自零卖中枢就业云、电子商务就业云过火他。

零卖中枢就业云，主要提供公司自主开发的操作系统Dmall OS及AIoT贬责决策。公司（i）基于客户通过操作系统处理的商品交往总和或使用操作系统的订阅费及波及和实施用度的向零卖客户按抽佣率收费；及（ii）向使用公司AIoT家具的客户按抽佣率收费。

电子商务就业云，公司为线下零卖商及品牌商计齐统统在线到线下的零卖商平台，使他们大略通过多点挪动足下要害及小要害销售其家具。公司不合猝然者购买商品负主要连累，不承担库存风险及亦无商品订价目田。公司（i）按平台处理的商品交往总和百分比向零卖商及品牌商收费，及（ii）就O2O配送就业向客户收取就业费。

其他，把柄多样要素，包括告白边幅实时长、见识界限及展示位置等按逐项基准厘定线下营销就业的价钱，包括告白投放及关连征询就业。

零卖中枢就业云，主要提供公司自主开发的操作系统Dmall OS及AIoT贬责决策。公司（i）基于客户通过操作系统处理的商品交往总和或使用操作系统的订阅费及波及和实施用度的向零卖客户按抽佣率收费；及（ii）向使用公司AIoT家具的客户按抽佣率收费。

电子商务就业云，公司为线下零卖商及品牌商计齐统统在线到线下的零卖商平台，使他们大略通过多点挪动足下要害及小要害销售其家具。公司不合猝然者购买商品负主要连累，不承担库存风险及亦无商品订价目田。公司（i）按平台处理的商品交往总和百分比向零卖商及品牌商收费，及（ii）就O2O配送就业向客户收取就业费。

其他，把柄多样要素，包括告白边幅实时长、见识界限及展示位置等按逐项基准厘定线下营销就业的价钱，包括告白投放及关连征询就业。

多点Dmall现在的大部分收入来自物好意思集团、麦德龙中国实体、重庆百货（600729.SH）、新华百货（600785.SH）等关联实体。关联关系如下：

物好意思科技，张文中博士最终领有97.02%的股权。

麦德龙供应链，在中国料理及议论麦德龙品牌门店，物好意思科技的附庸公司；

重庆百货（600729.SH），适度2024年3月9日，物好意思集团捏有24.89%权柄，自此日起不再为关联实体；

新华百货（600785.SH），于2024年6月30日，物好意思科技捏有约42.1%的股权。

物好意思科技，张文中博士最终领有97.02%的股权。

麦德龙供应链，在中国料理及议论麦德龙品牌门店，物好意思科技的附庸公司；

重庆百货（600729.SH），适度2024年3月9日，物好意思集团捏有24.89%权柄，自此日起不再为关联实体；

新华百货（600785.SH），于2024年6月30日，物好意思科技捏有约42.1%的股权。

鼓吹架构

招股书显现，多点Dmall在上市前的鼓吹架构中，

张文中博士，通过数家实体障碍捏股缱绻约57.19%；

IDG好意思元基金鼓吹包括LovelyTree Holdings Limited、Olive Spark Limited、IDG-Accel China Capital II L.P．、IDG-AccelChina Capital II Investors L.P．及Handy Cloud Limited，缱绻捏股6.43%；

爱奇艺东谈主民币基金，捏股1.24%；

兴业银行，通过上海兴雾捏股3.32%；

腾讯（00700.HK），通过意像架构投资捏股3.26%；

中国国有企业结构迁移基金，通过永禄控股捏股2.90%；

深圳投控湾区股权投资基金，捏股2.64%；

大宇全球，捏股1.81%；

张斌先生（张博士的昆季），通过Ultron Age捏股1.57%；

董事、高管、雇员捏股信赖，通过Vigoros Link Group捏股8.71%。

其他包括金蝶海外（00268.HK）、锅圈企业征询、信银香港、民生商银海外、Yunhui Limited（韵达）、北京鑫寰宇投资、北京华安期间产业投资中心等数十投资者缱绻捏股9.76%。

董事会

多点Dmall董事会由九名董事构成，包括：

1名扩充董事：张峰先生（议论首创东谈主、总裁）；

4名非扩充董事：Curtis Alan FERGUSON （冯广晟）先生（董事会主席，Ventech China料理联合东谈主）、陈志宇先生（麦德龙生意集团董事会看管人）、孙宇含女士（IDG董事总司理）、王正浩先生（兴业银行旗下兴投（北京）本钱总司理）。

4名孤独非扩充董事：侯阳博士、蔡琳女士、毛基业博士、李维先生。

1名扩充董事：张峰先生（议论首创东谈主、总裁）；

4名非扩充董事：Curtis Alan FERGUSON （冯广晟）先生（董事会主席，Ventech China料理联合东谈主）、陈志宇先生（麦德龙生意集团董事会看管人）、孙宇含女士（IDG董事总司理）、王正浩先生（兴业银行旗下兴投（北京）本钱总司理）。

4名孤独非扩充董事：侯阳博士、蔡琳女士、毛基业博士、李维先生。

除扩充董事外，高管包括首席技巧官兼海外业务首席扩充官杨凯先生，首席计谋官任中伟先生，首席营销官刘桂海先生，海外业务联席首席扩充官Marcus SPURRELL先生，副总裁兼首席财务官汤毅凡先生，副总裁兼董事会文书王怡女士。

公司功绩

招股书显现，在曩昔的2021年、2022年和2023年，多点Dmall的营业收入永别为东谈主民币8.48亿、13.28亿、15.85亿和9.39亿元，相应的净亏空永别为东谈主民币18.08亿、9.00亿、7.49亿和4.82亿元，相应的经迁移净亏空永别为东谈主民币9.42亿、3.56亿、2.33亿和0.56亿元。

中介团队

多点Dmall是次IPO的中介团队主要有：瑞银、招银海外、招商证券海外为其联席保荐东谈主；毕马威为其审计师；海问、世达为其公司中国讼师、公司香港讼师；国浩为其数据合规中国讼师；竞天公诚、司力达为其券商中国讼师、券商香港讼师；弗若斯特沙利为其行业看管人云开体育。

物好意思集团张文中Dmall物好意思科技零卖商发布于：北京市声明：该文不雅点仅代表作家本东谈主，搜狐号系信息发布平台，搜狐仅提供信息存储空间就业。